Bolsas europeas vuelven a caer este lunes

Tomado de RFI

El presidente del Banco Central Europeo, Jean-Claude Trichet, dijo que los errores de algunos países están siendo corregidos

Los mercados están castigando este lunes 19 de septiembre de 2011 las disonancias de los europeos sobre las soluciones a la crisis de la deuda griega. Estados Unidos y Europa disienten sobre lo que hay que hacer. El presidente del BCE, Jean-Claude Trichet, reconoció que ‘ciertos países cometieron errores’.

Nueva caída de las bolsas europeas este lunes a la apertura: Londres (-1,35%), Fráncfort (-1,8%), París (-2,31%) y Madrid (-2,51%). Poco antes, las principales bolsas asiáticas, salvo la de Japón, que estaba cerrada, habían concluido la jornada en baja, particularmente Sídney que cayó 1,64%, Seúl que perdió 1,04% y Hong Kong bajó 2,3%.

Las principales bolsas europeas operaban con fuertes bajas también por la tarde. Al igual que los mercados europeos, la bolsa de Nueva York abrió en baja con el Dow Jones cayendo 1,23% y el Nasdaq, 1,54%. A las 13h40 GMT, París perdía 3,03%, Fráncfort 3,20%, Londres 2,33%, Milán 3,28% y Madrid, 2,24%. Las principales bolsas asiáticas, salvo la de Japón, que estaba cerrada, ya habían concluido la jornada en baja, particularmente Sídney, que cayó 1,64%, Seúl, que perdió 1,04%, y Hong Kong, que bajó 2,3%.

Esas pérdidas se producen cuando Grecia acude este lunes a una crucial cita con sus acreedores, en la que puede jugarse su futura supervivencia financiera, tras recibir la advertencia del FMI de una posible suspensión de pagos en caso de retrasos en su programa de ajuste y privatizaciones.

La ausencia este fin de semana de una decisión del Ecofin, la reunión de ministros de Economía europeos que tuvo lugar en Polonia, ha tenido un impacto negativo en los mercados financieros. Esos ministros, que debían ocuparse de la crisis griega y la situación de la zona euro, no lograron ponerse de acuerdo, lo que no ha permitido avanzar en el segundo plan de ayuda a Grecia. Esa noticia ya había comenzado a minar el leve optimismo que se había apoderado de los mercados a finales de la semana pasada.

Un testigo excepcional de esas divisiones fue el secretario estadounidense del Tesoro, Timothy Geithner, quien no se limitó a constatarlas y criticarlas, sino que lanzó propuestas a sus homólogos europeos. Geithner criticó el viernes a los europeos por su lentitud en reaccionar frente a la crisis de la deuda y les propuso ampliar los usos y la dotación del fondo de rescate (actualmente de 440.000 millones de euros), para que pueda comprar bonos entre otras cosas, de manera que sea más efectivo.

Al día siguiente, el presidente del BCE, Jean-Claude Trichet, reconoció que hubo "errores a nivel de ciertos países tomados individualmente", pero recalcó que "están siendo corregidos". Trichet, además, subrayó que la Eurozona está mejor que muchas grandes potencias. "Si tomo la Eurozona y la UE en su conjunto, el nivel (de la deuda) es bastante alentador comparado con las otras economías desarrolladas", afirmó el sábado, al final de la reunión de ministros de la Unión Europea celebrada durante dos días en la ciudad polaca de Breslavia.

Nueva caída de Bolsas de Valores ante temores de quiebra de Grecia

Tomado de RFI

Las bolsas registraron este lunes 12 de septiembre de 2011 fuertes bajas, sobre todo las europeas. París fue la plaza más castigada, con una pérdida de 4,03%, en 2.854,81 puntos, el nivel más bajo del índice CAC 40 desde abril de 2009.

Las principales bolsas europeas cerraron la sesión de este lunes con abultadas pérdidas, por los temores a una pronta quiebra de Grecia y los efectos que ésta tendría en los bancos más expuestos, especialmente los franceses. Los rumores de una inminente degradación de la calificación por parte de la agencia Moody's hundieron las cotizaciones de los bancos Société Générale (-10,75%), BNP Paribas (-12,35%) y Crédit Agricole (-10,64%).

En Fráncfort, el índice Dax cayó 2,27%, a 5.072,33 puntos, tras caer durante la sesión por debajo del umbral de 5.000 puntos. En Milán, el índice FTSE Mib perdió 3,89%, en 13.474 puntos, su nivel más bajo desde el 10 de marzo de 2009, hundido por los dos mayores bancos. El selectivo madrileño, el IBEX 35, se dejó 3,41%, en 7.640,7 puntos, su nivel más bajo desde el 16 de marzo de 2009. En Londres, el índice Footsie-100 limitó las pérdidas a 1,63%, quedando en 5.129,62 puntos.

Esta tendencia también afecta al continente asiático. La Bolsa de Tokio cayó un 2,31%, y el índice Nikkei registró su nivel más bajo en más de dos años, cerrando a 8.535,67 puntos. Hong Kong se hundió un 4,21%. La renuncia del economista jefe del Banco Central Europeo (BCE), el alemán Jurgen Stark, incrementó la febrilidad el viernes pasado, arrastrando a las bolsas europeas y norteamericana.

"Los desacuerdos en el BCE hacen temer que el problema de la deuda (griega) no se resuelva antes de mucho tiempo" y que un eventual default de ese país, miembro de la Eurozona, "pese enormemente sobre los bancos alemanes y franceses", dijo Yutaka Miura, de Mizuho Securities, citado por la agencia Dow Jones.

Bolsa de Valores de Nueva York abrirá afectada levemente por transporte público

Tomado de The Wall Street Journal

Por Jacob Bunge, Liz Moyer, May Pilon y Cono Dougherty

Las bolsas que operan en Nueva York y algunas de las mayores firmas bancarias de la ciudad afirmaron que planean abrir sus puertas el lunes, después de que la isla de Manhattan emergiera del huracán Irene prácticamente ilesa.

Pero pocos preveían un regreso a la normalidad, ya que el transporte público en la ciudad y sus alrededores seguía cerrado el domingo por la tarde y algunos de los suburbios cercanos donde viven muchos de los empleados de estas firmas sufrían inundaciones.

La capacidad de realizar cualquier actividad laboral resultaría una buena noticia. La inusual amenaza de un huracán hizo que la ciudad se preparara para lo peor. Luego de que las autoridades suspendieran el servicio de metro y autobuses por motivos de seguridad, minoristas, museos, teatros de Broadway, restaurantes e incluso salones de belleza siguieron su ejemplo, dejando la ciudad casi paralizada.

La preocupación se centró en parte en el distrito financiero, que está rodeado en gran medida de agua. Pero luego de una noche de sábado lluviosa, la tormenta siguió su camino el domingo y causó pocos daños en Manhattan.

En la mayor parte de la isla, incluido el sur donde se encuentra Wall Street, el suministro de electricidad estaba mayormente intacto y hubo inundaciones mínimas.

El domingo, las bolsas de acciones y derivados de EE.UU. que operan desde Manhattan y zonas aledañas, incluyendo la Bolsa de Nueva York, el Nasdaq y los mercados electrónicos de BATS Global Markets y Direct Edge, confirmaron su intención de abrir los mercados con normalidad el lunes.

La decisión se tomó después de que ejecutivos de las bolsas, en contacto con reguladores federales, confirmaran que los sistemas de corretaje estaban intactos y que las instalaciones en general no habían sufrido daños.

Algunas de las mayores firmas financieras de la ciudad, incluidas las operaciones de banca de inversión de Goldman Sachs Group Inc. y Citigroup Inc., ubicadas en el sur de Manhattan, y J.P. Morgan Chase y Co., Barclays PLC y Blackrock Inc., en el centro de la isla, afirmaran que planeaban abrir el lunes. Algunos señalaron que parte de su plantilla trabajaría desde la casa u oficinas de respaldo.

Otras firmas adoptaron medidas distintas. El gigante de tarjetas de crédito American Express Co. indicó que su sede central, en el World Financial Center, podría estar cerrada el lunes "dada la incertidumbre sobre la situación del transporte público, las inundaciones en las calles y el trabajo de limpieza que se necesitará realizar en la zona".

Una vocera de Bank of America Corp. sostuvo el domingo que instaba a los empleados a usar su propio sentido común. La empresa, afirmó, monitorearía la situación antes de tomar una decisión sobre los planes de contingencia.

Impacto en cifras

Calcular cuánto le costará el huracán Irene a la economía de EE.UU. en total, desde tejados hundidos a entradas a espectáculos de Broadway perdidas, llevará su tiempo, pero ya está claro que será mucho menos de lo que se temía.

Parece que los daños no serán tan graves como habían previsto muchos analistas. Las compañías tardarán al menos otro día en estimar las pérdidas en reclamos de seguros. Por ahora, la industria aseguradora cree que la cifra ascenderá a entre US$3.000 millones y US$5.000 millones. De todas maneras, el impacto económico total podría ser mucho mayor.

"Estamos hablando de miles de millones de dólares en producción perdida, no millones de millones, y es muy probable que eso se recupere pronto", indicó Mark Zandi, economista jefe de Moody's Analytics.

En Nueva York, el costo de la tormenta deberá incluir no sólo los daños que ha causado el huracán Irene sino también los servicios del gobierno para volver a poner en funcionamiento la ciudad.

Con todo, el evento climatológico tendrá un impacto real y medible sobre la economía del pais. Si bien la tormenta perdió fuerza a su llegada a Nueva York, la costa este de EE.UU. es uno de los principales motores económicos del país, representando una producción promedio de US$12.000 millones al día, en torno a una quinta parte del total del país.

Irene afectará operaciones de Wall Street mañana lunes

Tomado de The Wall Street Journal

Por Cynthia Lin, Liz Moyer y Andrew J. Johnsom

La mayoría de los bancos de Wall Street asume que el lunes será un día normal y corriente, pero debido a que el huracán Irene se dirige hacia Nueva York este fin de semana, está desplegando planes de contingencia para mantener intacta la infraestructura de los mercados de capital de Estados Unidos.

En medio de preocupaciones sobre los riesgos de inundaciones en el bajo Manhattan, las órdenes de evacuación y las cancelaciones de los servicios de transporte, algunos bancos han indicado a sus operadores y demás personal que recurran a los sistemas de acceso remoto para que puedan trabajar desde casa. Otros están planeando enviar a sus equipos a sedes de respaldo en Nueva Jersey o al norte del estado de Nueva York.

La Reserva Federal de Nueva York, que supervisa el sistema bancario, dijo que dispone de "planes de contingencia y de múltiples niveles de empleados suplementarios para garantizar el funcionamiento regular de las operaciones". Mientras tanto, una portavoz de la Asociación de la Industria de Valores y Mercados Financieros, que representa a bancos de inversión y firmas de valores, dijo que también está supervisando la situación pero que, "por el momento, no hay ninguna recomendación para que las bolsas no abran o cierren más temprano".

Sin embargo, dado que el alcalde de Nueva York, Michael Bloomberg, ha ordenando la evacuación de las personas que viven en las áreas más bajas de la ciudad a las 5 de la tarde del sábado, los bancos no están corriendo ningún riesgo.

HSBC es uno de los varios bancos que está alojando a algunos de sus corredores en hoteles en Nueva York durante el fin de semana para garantizar el funcionamiento sin interrupciones de las operaciones comerciales.

Citigroup contará con centros alternativos alejados de la ciudad para el personal que no pueda llegar a las oficinas de Manhattan. "Citi está comprometido a proporcionar un servicio ininterrumpido a nuestros clientes durante la tormenta y trata de minimizar cualquier posible impacto."

Nomura Securities, cuya sede en el World Financial Center en el centro de Manhattan, considerado como una zona con peligro de inundación , envió un correo electrónico a sus clientes detallando sus planes.

"En el caso de que Irene siga siendo una tormenta con categoría de huracán durante la noche del domingo, y pase con un margen de 80 kilómetros por Nueva York, hay una alta probabilidad de que nuestra capacidad de operación desde nuestras oficinas Asociación de Industria de Valores y Mercados Financieros se vea interrumpida el lunes", dijo Nomura. "En ese caso, estaremos preparados para operar desde nuestro centro de emergencias, al norte de la ciudad."

Lou Pastina, quien coordina el suelo de operaciones de la Bolsa de Nueva York, le dijo a CNBC el viernes que el mercado y sus firmas asociadas están alojado a varios de sus empleados en hoteles cercanos para garantizar que el lunes suene la campana de apertura. El ejecutivo señaló que la bolsa planea abrir como de costumbre a las 9:30 de la mañana, pero que si hay algún retraso, el comercio electrónico todavía puede seguir a través de mercados como Arca.

NYSE Euronext dispone de una variedad de planes de contingencia, pero se negó a especificar los detalles por razones de seguridad. La empresa cuenta con energía de respaldo en caso de una falla eléctrica.

Goldman Sachs, cuyo edificio en el número 200 de la West Street, en el centro de Manhattan, lo convierte en uno de los bancos más expuestos a los riesgos de inundación, no reveló sus planes de emergencia, aunque un portavoz dijo: "Estamos monitoreando la tormenta y [tenemos] en marcha planes para garantizar la seguridad de nuestra plantilla y el funcionamiento continuo de nuestro negocio".

Se prevé que Irene alcance el área de Nueva York la mañana del domingo. Recientemente, se debilitó ligeramente a un huracán de categoría 1, pero hay un riesgo de que vuelva a refortalecerse.

Anuncian peligro de recesión mundial

Tomado de Infobae.com

Así lo indicó el banco estadounidense Morgan Stanley en un informe en el que observa que los EEUU y Europa están al borde de la recesión por los "errores políticos" cometidos. Además, la entidad recortó sus proyecciones de crecimiento mundial en 2012

La economía global está "peligrosamente cerca de una recesión", indicó este jueves Morgan Stanley y recortó su previsión de crecimiento para 2011 y 2012, citando errores políticos recientes en los Estados Unidos y Europa y la posibilidad de un mayor ajuste fiscal en 2012.

La previsión de la entidad para 2011 se sitúa ahora en 3,9% desde el 4,2% anterior, mientras que para 2012 estima ahora un crecimiento global del 3,8% desde el 4,5% previo.

En una nota a sus clientes con fecha del 18 de agosto, Morgan Stanley dijo que aunque había pronosticado una recuperación irregular en los mercados desarrollados, "el sendero ahora luce más desigual, por debajo de la norma y más precario de lo que pensamos anteriormente" y agregó que los mercados emergentes no son inmunes.

"La revisión de nuestras previsiones muestra que los Estados Unidos y la zona euro se acerca peligrosamente a una recesión -definida como dos trimestres consecutivos de contracción- en los próximos 6 a 12 meses", aseguró Joachim Fels, codirector del área de economía mundial de Morgan Stanley.

Morgan Stanley ahora cree que el crecimiento en las economías desarrolladas promediará sólo un 1,5% este año y el próximo.

Asimismo, la entidad estadounidense espera más medidas por parte de la Reserva Federal de Estados Unidos (Fed) y del Banco Central Europeo (BCE), como un recorte de las tasas de interés en la zona euro hasta el 1% desde el 1,5% actual.

Nada ni nadie puede regularizar las bolsas de valores, hoy fue un “Jueves Negro”

Agencias Noticiosas

El Dow Jones perdió 3,64% luego de que bolsas europeas retrocedieran en torno al 6%. Malos datos del desempleo en EEUU hicieron resurgir temores. Brasil y Argentina cayeron más de 4%. El oro rompió otro récord al cotizar US$1.823

El Dow Jones cayó 3,64% arrastrado por un cóctel de noticias macroeconómicas desalentadoras en los EE.UU y las caídas con las que cerró Europa. En tanto, el índice compuesto del mercado Nasdaq descendió 5,17%, mientras S&P 500 perdió 4.46%.

En la región, el Bovespa de San Pablo se hundió un 4,23 por ciento en el cierre de la jornada, en tanto el Merval de Buenos Aires cayó 4,11%, a 2.870 puntos. Asimismo, la bolsa de Comercio de Santiago perdió un 1,72 por ciento, mientras Lima cerró con una baja del 2,32%. En la misma línea, el IPC de México retrocedió un 2.36 por ciento.

En un marco donde también influyen las preocupaciones por la crisis de deuda en la UE, la bolsa de Frankfurt se derrumbó un 5,80%; Milán cayó el 6,15%; Madrid cedió un 4,70%; París recortó sus ganancias un 5,48%.

Los mercados siguieron indiferentes a las medidas anunciadas el miércoles por Alemania y Francia al día siguiente de la cumbre Sarkozy-Merkel sobre la crisis de la deuda.

El banco de negocios estadounidense Morgan Stanley redujo sus previsiones de crecimiento de la economía mundial, a la cual observa en lo sucesivo como "peligrosamente cerca de la recesión".

Morgan Stanley estima actualmente un crecimiento mundial de 3,9% en 2011 (en lugar del 4,2% que preveía hasta ahora) y de 3,8% en 2012 (en lugar de 4,5%), según la nota cotidiana de análisis que transmite a sus clientes.

El banco de negocios revisó a la baja particularmente su previsión de crecimiento para la zona euro, que no sobrepasará -según su análisis- el 0,5% el año próximo (en vez del 1,2% que estimaba hasta este momento) y que sería de 1,7% este año (en lugar del 2,0% pronosticado previamente).

De esta forma, Morgan Stanley se muestra más pesimista que el resto de sus pares, que aún estiman un crecimiento promedio de 1,5% en 2012.

El alto desempleo sigue siendo una preocupación. Unas 408 mil personas pidieron esta semana subsidios por desempleo en los EEUU, más de los 400 mil esperados por los analistas. Asimismo, los precios subieron más de lo previsto. La inflación de junio fue de 0,5 por ciento.

Los bancos europeos son blanco de ataque de los especuladores. La Reserva Federal de los EEUU está revisando la liquidez de los bancos europeos que operan en el país. Autoridades de la entidad ya pidió información al respecto. Lo que buscan es evitar una crisis como la de 2008.

Por este motivo, por ejemplo, la acción del Societé Generale, uno de los bancos más importante de Francia, cayó un 8 por ciento.

Mercados cierran semana con ganancia después de sube y baja

Tomado de RFI

Las Bolsas europeas cerraron con grandes subidas una semana de enorme inestabilidad. Para evitar que los inversores se aprovechen de la incertidumbre sobre la economía, Francia, Italia, España y Bélgica prohibieron la especulación a la baja de los valores financieros.

El índice Ibex-35 de la Bolsa de Madrid cerró la sesión de este viernes con una ganancia del 4,82%. En París, el CAC 40 subió 4,02%. El índice de referencia de la Bolsa de Milán, el FTSE Mib, cerró con un alza del 4%, los valores recuperaron sus cotizaciones, en particular los títulos financieros. El principal índice de la Bolsa de Fráncfort, el DAX, ganó 3,45%

Las ganancias llegaron tras el anuncio de la autoridad de los mercados europeos (ESMA: European Securities and Markets Authority) de prohibir operaciones de especulación a la baja, es decir las llamadas ventas en corto o al descubierto, para contrarrestar el efecto de "falsos rumores" que desde hace varios días desestabilizaron a los mercados. De momento sólo Francia, Italia, España y Bélgica prohibieron la especulación a la baja, pero Alemania ya pidió que la prohibición se extienda a toda la zona euro.

Inestabilidad también en Asia

Las Bolsas asiáticas cerraban de forma dispar este viernes, tras el fuerte repunte de Wall Street y Europa en la víspera, con Tokio y Seúl en negativo y Sídney en alza, mientras los nervios siguen a flor de piel en unos mercados muy volátiles desde hace una semana.

Las principales plazas asiáticas habían sin embargo abierto en alza. En Tokio, el índice Nikkei 225 de los principales valores cerró cediendo 0,20%. El encarecimiento del yen, que roza valores históricos desde la Segunda Guerra Mundial, sigue en las preocupaciones de los inversores nipones. Seúl cerró una jornada inestable perdiendo 1,33%, tras haber iniciado el viernes ganando 1,47%. En Sidney, el índice S&P/ASX 200 ganó 0,77%. En tanto, la Bolsa de Hong Kong se orientaba al alza en las operaciones de la mañana, ganando 1,11%.

Las Bolsas asiáticas mantuvieron en un primer momento la tendencia de las plazas de Nueva York y de Europa, que subieron fuertemente la víspera, aunque vivieron una jornada marcada por violentas oscilaciones, por los incesantes temores sobre el vigor del crecimiento en Estados Unidos y la crisis de la deuda en la Eurozona. "La alta volatilidad en los mercados europeos y estadounidenses podría continuar durante un tiempo, hasta que se aborden de frente las cuestiones fundamentales", dijo Yutaka Miura, analista de Mizuho Securities, a la agencia Dow Jones Newswires.

Lunes negro en las bolsas de todo el mundo. Fue imposible evitarlo

Agencias Noticiosas

En la primera rueda de operaciones tras la baja de la calificación de los EEUU, Wall Street tuvo una jornada aún peor que en 2008, cuando cayó Lehman Brothers. En la región, Buenos Aires lideró las pérdidas con un 10,73%

Wall Street cerró con fuertes pérdidas en respuesta a la rebaja de la calificación de la deuda soberana de los EEUU. El Dow Jones acabó con un descenso del 5,55% con el que perdió los 11.000 puntos por primera vez desde noviembre pasado; en 2008, había tenido una caída de 4,42%. El selectivo S&P 500 retrocedió 6,66 % y el índice compuesto del mercado Nasdaq descendió el 6,9 %.

Los mercados de América Latina también se vieron afectados ante los crecientes temores sobre la economía de los Estados Unidos y sobre el futuro de algunos países de la Eurozona.

El índice líder Merval de Buenos Aires lideró las bajas en el mundo, al derrumbarse 10,73%, en medio de una fuerte liquidación de acciones y bonos, y en el marco de una jornada de caídas en todas las plazas bursátiles.

En tanto, el Bovespa de Brasil cerró con una fuerte baja del 8%, siguiendo pesimismo externo. El real, cayó un 1,92% en el mercado de contado, en su mayor caída porcentual en 15 meses, para cerrar en 1,6110 unidades por dólar.

La bolsa mexicana se desplomó, perdiendo 5,88%, su peor caída desde septiembre de 2008, mientras que Lima cerró con una baja de 7,09%. En tanto, Santiago cerró con caída de 6,96%, la mayor en 13 años.

La degradación de la deuda estadounidense pudo finalmente más que la decisión del Banco Central Europeo (BCE) de comprar deuda española e italiana, una noticia que animó la primera parte de la jornada bursátil.

El principal índice de la bolsa española, el IBEX 35 perdió 2,44%, hasta los 8.459,40 puntos, nuevo mínimo anual y nivel desconocido desde abril de 2009.

Por su parte, el CAC40 de París cerró a 3.125,19 puntos, su cotización más baja desde julio de 2009. En Londres, el Footsie-100 perdió 178,94 puntos, un 3,39 por ciento, hasta las 5.068,95 unidades. Por su parte, el Dax30 de Frankfurt cerró con una fuerte caída del 5 % y acumuló once jornadas consecutivas de descensos. Asimismo, el MIB de Milán cerró con una baja un 2,35 por ciento.

El BCE está dispuesto a comprar deuda española y europea si hay inversores que se retiran, indicó el lunes a una radio francesa el ministro francés de Economía, Francois Baroin.

Los anuncios del fin de semana de Italia y España sobre medidas presupuestarias "permitieron al BCE considerar que, yendo en buena dirección, es legítimo ayudarlos", reveló Baroin a la emisora Europe 1.

Es por ello que "el BCE, como entidad independiente, anunció sin ambigüedad su intervención para comprar deuda italiana o española si hay inversores que se retiran", precisó.

El BCE había anunciado el jueves que reanudaba su programa de compra de obligaciones, adoptado en el otoño 2010 ante las graves dificultades de Grecia, pero al que no recurría desde hace más de cuatro meses. Sin embargo, su presidente, Jean-Claude Trichet, se rehusó a decir si estaban concernidas las obligaciones españolas e italianas en los países que están en el ojo de los mercados.

Poco antes de que se iniciara esta jornada, los ministros de Finanzas del G-7 mantuvieron una teleconferencia en la que destacaron su compromiso de actuar a favor de la estabilización de los mercados.

La jornada había comenzado con las bolsas asiáticas en franca caída. El índice Nikkei, que agrupa los 225 títulos más importantes de Japón, cedió 202,32 puntos, el 2,18%, para cerrar en 9.097,56 puntos. El índice Topix, más amplio, cayó 18,1 puntos, el 2,26%, concluyendo la sesión de la semana en 782,86 puntos.

Tanto el Nikkei como el Topix registraron fuertes caídas durante la tarde local, mientras también otros mercados asiáticos acusaban fuerte pérdidas.

A media tarde, el Shanghai Composite de China cedía un 3,71%; mientras que el Hang Seng de Hong Kong se desplomaba un 4,02%, el principal indicador de Singapur retrocedía 3,7% y el Kopsi de Corea del Sur perdía un 3,44%.

Previamente, el índice australiano S&P/ASX 200 bajaba 1,8% a 4.030,80 puntos y el neozelandés NZX 50, un 3,2%

La reducción que Standard & Poor's hizo a la calificación estadounidense desde el excelente AAA a AA+, anunciada el viernes por la noche, fue otro golpe a la confianza en la economía de los Estados Unidos, que está enfrentando dificultades.

América Latina arrancó también arrancó mal la jornada. El Bovespa pierde 4% y la bolsa de Santiago cae 3,49 por ciento.

Acciones estadounidenses abrieron a la baja hoy lunes

Tomado de The Wall Street Journal

Por Brenda Conway

NUEVA YORK (Dow Jones)--Los principales índices de acciones en Estados Unidos caían con fuerza el lunes temprano y la Bolsa de Nueva York invocó la llamada 'norma 48' para suavizar los primeros movimientos tras la rebaja a la calificación crediticia del gobierno.

El Promedio Industrial Dow Jones bajaba 297 puntos, o 2,5%, a 11.566. En una señal de la volatilidad que se espera para el lunes, la bolsa de Nueva York invocó la norma 48, que permite a creadores de mercado designados evitar diseminar indicaciones de precio antes de la apertura. El procedimiento utilizado en muy escasas ocasiones hace más fácil y más rápido abrir la sesión cuando se espera que la acción sea especialmente volátil.

El Standard & Poor's 500 perdía 36 puntos, o 2,9%, a 1.165 y el Compuesto Nasdaq retrocedía 70 puntos, o 2,8%, a 2.463.

La semana pasada, el Promedio Industrial Dow Jones cedió 5,8%, su peor desempeño semanal desde el 6 de marzo de 2009. El índice S&P 500 retrocedió 7,2%, su peor desempeño desde fines de 2008, mientras que el Compuesto Nasdaq finalizó la semana con una caída de 8%, también el peor nivel desde fines de 2008.

Tras el cierre de las negociaciones del viernes en Wall Street, Standard & Poor's rebajó la calificación "AAA" del gobierno de Estados Unidos a "AA+", y asignó una perspectiva negativa.

En los mercados internacionales, el índice Stoxx Europe 600 tocó un mínimo de 15 meses luego que la compra de bonos soberanos por parte del Banco Central Europeo no lograra restaurar la confianza de los inversionistas. En Asia, el índice Compuesto de Shanghai cayó cerca de 4% a un mínimo de 13 meses.

Verizon Communications perdía 2,4% luego que cerca de 45.000 trabajadores iniciaran el fin de semana una huelga debido a una disputa contractual.

McDonald's bajaba 1,03% pese a registrar un avance de 5,1% en sus ventas de tiendas comparables para julio.

Las acciones de Berkshire Hathaway Inc. retrocedían 1,2% luego que la empresa informara el viernes que su ganancia operativa cayera frente a un año atrás, debido a una pérdida en las operaciones de seguros de la firma.

Este viernes fue una montaña rusa para las bolsas de valores

Tomado de RFI

La divulgación de las cifras del empleo en Estados Unidos -mejor de lo esperadas- da un breve respiro a las bolsas de Europa y Estados Unidos, que se hundieron el jueves por el temor a que la crisis de la deuda se apoderen de Italia y España. Los jefes del gobierno de Francia, España y Alemania tienen previsto entrevista telefónica por separado este viernes.

Este viernes se ha convertido en una montaña rusa para las bolsas del mundo. Los temores crecientes de que la crisis de la deuda soberana en la zona euro que hasta ahora requirió el rescate de tres países -Grecia, Irlanda y Portugal-, se lleve por delante a Italia y España (tercera y cuarta economía del conteniente) creó una tormenta que provocó el descalabro el jueves los mercados europeos y se extendió este viernes a las plazas asiáticas. En Tokio, el índice Nikkei cayó de 3,72% de 4,29% en el Hang Seng de Hong Kong.

Europa, por su parte, se despertó en rojo el viernes, pero la divulgación de las alentadoras cifras del empleo de Estados Unidos, mejor de lo esperadas, le dio un respiro a los mercados del Viejo Continente, cuyos índices empezaron a orientarse al alza. Lo mismo ocurrió poco después de la apertura de Wall Street: el Dow Jones ganaba en el inicio 0,45% y el Nasdaq, 0,98%. Sin embargo, media hora después de la apertura, la Bolsa de Nueva York retrocedía.

“La buena noticia de los números del empleo es que podrían haber sido peores. Esto provocó una pausa después del ataque” del jueves en los mercados, explicó Phil Flynn, de PFG Best Research.

“Sin embargo, el mercado no parece estar completamente convencido de que los números sean lo suficientemente sólidos para superar el estancamiento actual, provocado por lo que pasa en Europa”, añadió el analista.

En un contexto de nerviosismo extremo, Bruselas pidió el viernes unas semanas de tiempo para poner a punto las últimas medidas ante la crisis de la deuda que amenaza con arrastrar a Roma y Madrid, en un intento de limitar la febrilidad de los mercados.

El comisario de Asuntos Económicos, Olli Rehn, aseguró que las instituciones europeas trabajan "día y noche" para que los acuerdos de la cumbre del 21 de julio, en la que se aprobó redoblar la ayuda a Grecia y reforzar las competencias del fondo de rescate de la Eurozona, estén listos a "principios de septiembre.

Rehn, que interrumpió sus vacaciones debido a la crisis, recordó que los 17 países de la zona euro deben ratificar estas nuevas medidas para que entren en vigor, pidiendo a los mercados "paciencia".

Gracias a éstas, se aprobará una nueva ayuda a Grecia, el primero de los tres países de la zona euro rescatados, además de Portugal e Irlanda, y se dotará al fondo de rescate de la capacidad de comprar deuda de los Estados en apuros en los mercados secundarios y abaratar así su coste, en estos momentos por las nubes.

En ese contexto de crisis, la solución parece antes que nada pasar por señales políticas. Por este motivos, el presidente francés, Nicolas Sarkozy, que también se halla de vacaciones, tiene previsto hablar por teléfono con los jefes de gobierno de Alemania, Angela Merkel, y de España, José Luis Rodríguez Zapatero.

Bolsa de valores se fue en picada ayer

Tomado de The Wall Street Journal
Por Brendan Conway

NUEVA YORK—Las acciones en Estados Unidos sufrieron el jueves su mayor caída desde la crisis financiera, y el Promedio Industrial Dow Jones descendió más de 500 puntos, mientras los inversionistas parecieron perder la fe en la capacidad de las autoridades a nivel mundial para revivir la economía global y evitar una crisis de deuda en Europa.

El Dow terminó con un descenso de 512,76 puntos, o 4,31%, a 11.383,68, borrando todas sus ganancias de 2011, para ingresar oficialmente al territorio de corrección.

Este fue el mayor descenso en un día del índice desde el 1 de diciembre de 2008, cuando el Dow cayó 679,95 puntos en el momento más crítico de la crisis financiera.

El Standard & Poor's 500 retrocedió 60,27 puntos, o 4,78%, a 1.200,07. El S&P y el Índice Compuesto Nasdaq también entraron en territorio de corrección. El Nasdaq cayó 136,68 puntos, o 5,08%, a 2.556,39.

Los inversionistas en todo el mundo han sido sacudidos por la volatilidad política y económica de los últimos días. En Estados Unidos, las preocupaciones se concentran en la lentitud de la recuperación, en momentos en que los inversionistas se preparan para recibir el informe de nóminas no agrícolas que se publicará el viernes.

En Europa, los líderes luchan por contener una creciente crisis de deuda soberana. Los inversionistas temen que los problemas se estén extendiendo a Italia y España.

"No hay razón para comprar acciones estadounidenses", dijo Doreen Mogavero, director general de Mogavero Lee & Co. "[Los inversionistas han] llegado al punto donde han descubierto que podríamos estar enfrentando diez años de austeridad", añadió.

Las 30 acciones líderes que conforman el Dow cayeron durante la sesión, y Alcoa fue la más afectada, con una pérdida de 9,3%, seguida de Bank of America, que cayó 7,4%.

—Saabira Chauduri, Steven Russolillo, Tomi Kilgore, Ishaq Siddiqi y Jonathan Cheng contribuyeron a este artículo.

Mercados internacionales caen ante incertidumbre por "Default" en EEUU

Tomado de El País

Las principales Bolsas europeas cotizan en negativo.

El Ibex cierra la sesión perdiendo un 1,9%.

La presión sobre la deuda sigue al alza

POR MARTA GARIJO

Los mercados han abierto la sesión con la vista puesta en Estados Unidos. Aunque la impresión general sea que la potencia no puede llegar a la suspensión de pagos, la falta de acuerdo entre republicanos y demócratas para aumentar el techo de gasto está haciendo que los inversores comiencen a preocuparse por la inminente llegada del 2 de agosto, fecha límite para llegar a un acuerdo. Después de que el martes el Dow Jones cerrara en negativo, peridó un 0,73%, la apertura de la sesión de este miércoles ha vuelto a los números rojos perdiendo un 0,65%. En la línea de la apertura de las principales Bolsas en Europa, que por la mañana también abrieron en negativo. Las más castigadas son el Ibex 35, que cerró perdiendo el 1,9% en los 9.643 puntos, y Milán que terminó la sesión perdiendo un 2,8%. A la falta de acuerdo de Estados Unidos, se le ha unido las crecientes dudas sobre el segundo rescate a Grecia.

Wall Street cerró con pronunciados descensos ante el estancamiento de las negociaciones en el Congreso de EE UU para elevar el techo de gasto del país, de forma que el Dow Jones de Industriales, su principal indicador, acabó con un descenso del 1,59%.

"Estados Unidos está pesando sobre todo en Wall Street. La hipótesis que baraja el mercado es que prácticamente nadie piensa que no se vaya a alcanzar un acuerdo, pero sí que este no vaya a ser una elevación del techo de gasto estructural, sino que sea un parche hasta 2012, cuando el problema volvería a aflorar", explica Daniel Pingarrón, analista de mercado de IG Markets. "El problema para EE UU es mantener la calificación de triple A que algunas agencias ya han amenazado con rebajar", añade Pingarrón. "Hay fondos que solo pueden invertir en países con esta calificación y si finalmente la rentabilidad que EE UU tiene que pagar por su deuda aumenta esto supondría miles de millones de exceso para el país".

La presión sobre la deuda también se está viendo afectada por la intranquilidad de los inversores. La prima de riesgo española alcanzó por la mañana hasta los 340 puntos básicos, 17 por encima del cierre del día anterior. Lo que ha hecho que la rentabilidad del bono español a 10 años volviera a situarse por encima del 6%. Tras una ligera bajada, la prima de riesgo marcaba los 332 puntos básicos al cierre de los mercados. En el caso de Italia, el otro país castigado por los mercados en los últimos días, la prima también ha aumentado y ha crecido hasta los 312 puntos básicos, 12 puntos por encima del cierre del martes.

Precisamente este miércoles Italia tuvo que volver a tomar el pulso a los mercados con una subasta de dedua. En una subasta de bonos a 10 años, Italia conseguió colocar bonos por un valor total de 942,4 millones de euros y una rentabilidad en aumento hasta el 4,07 %. Según informó el Ministerio de Economía y Finanzas en un comunicado, el Estado italiano recibió una demanda de este tipo de bonos de 1.593 millones de euros, superior, por tanto, a la oferta. Esta nueva subasta llega después de que el martes Italia colocara 7.500 millones de euros en bonos a 6 meses y 1.500 millones de euros en títulos a 2 años, con una rentabilidad en niveles que no se registraban desde 2008, del 2,269 y del 4,038 %, respectivamente.

Algunos analistas hablan del "efecto contagio" para referirse a la situación que se vive en España e Italia, que en los últimos tiempos viven el acoso de los mercados. Además, se refieren a las últimas advertencias de algunas agencias de calificación sobre los problemas que pueden desarrollar los países con alto endeudamiento o alto déficit.

En el caso de los mercados de renta variable, la banca ha sido uno de los sectores más castigados. Así, en el Ibex, tras conocerse los resultados del Banco Santander, el sector bancario caía a primera hora de la tarde un 3,4%. El Santander perdió un 2,41% y BBVA cayó un 2,13%. En el índice europeo, Eurostoxx50, la banca también sufrió un fuerte correctivo con caídas de alrededor del 3% a primera hora de la mañana. En este caso, son los bancos italianos los que registran las peores caídas. El Intesa Sao Paolo cayó alrededor de un 5% y el Unicredit se dejó entorno a un 4%.

En Grecia, un grupo de expertos de la Unión Europea (UE) y el Fondo Monetario Internacional (FMI) ha iniciado hoy en Atenas una inspección de las políticas de austeridad del Gobierno griego, de cuyo cumplimiento depende la entrega de nuevas ayudas, según el Ministerio de Finanzas.

Tras la euforia inicial con la que recibieron los mercados el acuerdo del segundo rescate de Grecia, han vuelto las dudas. "Las últimas declaraciones del minsitro alemán de economía en las que se ha mostrado reacio a que el fondo europeo pueda comprar deuda en el mercado secundario (una de las condiciones establecidas en el acuerdo aunque sin concretar demasiado) ha llevado la incertidumbre hoy a los mercados", señala Pingarrón.

La onza del oro supera los $1,600 en el mercado internacional

Tomado de The Wall Street Journal

Por Matt Day

NUEVA YORK.- Los futuros del oro traspasaron el lunes por primera vez el nivel de US$1.600 la onza troy a medida que los inversionistas continuaban colocando su dinero en el metal como refugio de los problemas de deuda en la eurozona y Estados Unidos.

El contrato del oro para entrega en agosto, el más activo, subía US$10, o un 0,6%, a US$1.600,10 la onza troy en la división Comex de la New York Mercantile Exchange. El lunes, los futuros llegaron a US$1.603,80 la onza troy, nivel que representa un máximo récord durante una sesión para un contrato más activo. Los futuros del oro han subido durante nueve sesiones consecutivas.

Aun cuando el oro sube a niveles máximos récord, "los inversionistas ven bastante incertidumbre en el mundo para garantizar más compras de oro", dijo George Gero, vicepresidente de RBC Capital Markets Global Futures. "Hay más desconfianza en el proceso político".

Las negociaciones sobre el aumento del límite de la deuda de Estados Unidos continuaban sin señales de progreso a medida que se aproxima el plazo del 2 de agosto impuesto por el Congreso para cumplir con todas las obligaciones con los acreedores.

Otro factor que fortalecía la demanda de activos de refugio era las dificultades de algunos miembros de la zona euro por manejar sus altos niveles de deuda. El costo de asegurar la deuda soberana de España, Irlanda, Portugal y Grecia aumentó el lunes, una señal de que las preocupaciones de los inversionistas no desaparecieron tras el anuncio de los resultados de las pruebas de solvencia a los bancos europeos.

Auguran que el Dow Jones subirá a 20,000 puntos en los próximos 12 meses

Tomado de The Wall Street Journal

Por James Altucher

Nueva York— El mercado cayó como un ladrillo la semana pasada. La gente no puede soportar las malas noticias sin decir "esta vez nos hundimos". Tenemos recuerdos viscerales de lo que pasó entre mayo y julio de 2010, hace apenas un año. Tenemos recuerdos viscerales de 2008, cuando pareció que no había final a la vista. Nadie quiere ser atrapado tratando de atrapar ese cuchillo con la boca como en un acto circense. Uno se corta, y la sangre no es bonita.

Pero no va a ocurrir. Incluso Dios se tomó un día para descansar. El mercado cada tanto necesita un día o dos para descansar. Incluso quizás más que eso. Pero en los próximos 12 a 18 meses espero ver al Promedio Industrial Dow Jones llegar a los 20.000 puntos.

Aquí hay algunas razones:

1. La segunda fase del relajamiento cuantitativo de la Reserva Federal no ha comenzado. ¿QUÉ? Usted podría decir: "No sólo pensaba que había comenzado el pasado noviembre sino que creía que estaba por terminar". Para nada cierto. El estímulo del gobierno a la economía necesita entre 6 y 18 meses antes de que ni siquiera uno de sus dólares tenga efecto sobre la economía estadounidense de forma significativa. Así que esperen que los US$600.000 millones o más comiencen a tener efecto a fines de 2011.

2. Entonces, ¿por qué sube el mercado? Una razón importante es que estamos en el tercer gobierno del presidente George W. Bush. Los recortes impositivos se extendieron. Eso dejó en claro que el presidente Barack Obama iba decir lo que querían escuchar sus electores y al mismo tiempo mantendría el ojo puesto en el mercado bursátil. El tipo quiere ser re-electo, después de todo.

3. Efecto multiplicador. Una vez que el estímulo llegue a la economía, no serán solamente US$600.000 millones Probablemente sean más de US$3 billones (millones de millones). ¿Cómo es eso? Porque cuando usted compra ese café con US$1 en la cafetería local, ¿qué hace el tipo que se lo vendió con el dinero? ¿Compra un diario? Y entonces ese tipo compra un bizcocho. El efecto multiplicador asciende hasta 10. Para ser honesto, me preocupa más una burbuja en 2013 que una desaceleración económica.

4. Las empresas no financieras tienen el mayor nivel de efectivo de su historia. Casi US$2 billones (millones de millones). Estaban acumulando el efectivo en caso de que volvieran los tiempos malos. ¿Saben qué? No ocurrió. ¿Pero qué es lo bueno de eso? Bueno….

5. Lo están gastando. Las recompras de acciones se encuentran en el nivel más alto de la historia. Permítanme decirles la regla de cada mercado del planeta que aprendimos en los textos básicos de economía: el precio está regulado por la oferta y la demanda. La demanda ha caído durante los dos últimos años. Pero eso está bien, la oferta comenzará a bajar en el momento en que suba la demanda. US$2 billones es mucha oferta de acciones y eso facilitará que suban.

6. ¿Qué pasa con el desempleo? Bueno, según la Oficina de Estadísticas Laborales, la cantidad de trabajadores temporales está en niveles no vistos desde antes de 2009. Las empresas contratan trabajadores temporales primero, antes de contratar a tiempo completo. Eso ocurre en todas las recesiones de la historia.

7. Las ganancias corporativas están en un nivel récord. ¿Sabía que esta es la primera recesión de la historia en la que los niveles de efectivo de las empresas estadounidenses se incrementaron en cada trimestre que duró la recesión? Y ahora las ganancias están en su mayor nivel histórico. Los analistas prevén que las ganancias de las empresas del índice S&P 500 por acción se ubiquen en US$95 el próximo año. ¿Qué pasaría si (como es habitual) son demasiado conservadores y esa cifra llega a US$100? Multiplique por 20 (podría ocurrir cuando el estímulo tenga efecto) y tenemos un S&P 500 en 2.000 puntos y el Dow Jones probablemente en 20.000 puntos.

8. Las principales acciones están baratísimas. Apple opera a 12 veces sus ganancias previstas y tiene US$65.000 millones en efectivo y no tiene deudas con los bancos. Microsoft opera a 10 veces sus ganancias. Intel lo hace a ocho veces. Esas son empresas muy capitalizadas. Todos los índices importantes ponderan la capitalización. Entonces, si los peces gordos suben, los índices suben. Todos esos peces gordos fácilmente podrían triplicarse o duplicarse.

9. Innovación. Hace apenas un año salió el iPad. ¿Cuánta gente lo tiene ahora? ¿Veinte millones?

10. Importantes cambios demográficos están teniendo lugar y van a afectar las acciones durante los próximos 25 años. ¿Cuáles son? Vean mi artículo aquí la próxima semana. O quizás más importante, síganme en Twitter donde participo en las discusiones en curso sobre estas cosas. ¡Síganme!

El mercado ha subido 25% desde mediados de 2010. Mi impresión para el próximo año es similar.

Bolsa Peruana cae 9% por triunfo de Humala

Agencias Noticiosas

El Indice General de la Bolsa de Valores de Lima (IGBVL) anotaba un descenso de 9,07% a 19.301,63 puntos mientras el selectivo ISBVL perdía 10,4% a 26.289,57 unidades.

La Bolsa peruana reinició sus operaciones con una caída de más de 9%, luego que las transacciones fueran suspendidas por dos horas tras el fuerte desplome que registró en la apertura, en reacción al triunfo de Ollanta Humala en las elecciones presidenciales.

Las operaciones se detuvieron cuando el IGBVL caía 8,71% a 19.378,78 puntos y el selectivo ISBVL cedía 9,6% a 26.526,20 unidades, con las acciones del sector minero, las de mayor peso en el mercado cayendo entre un 9% y un 15%.

En Estados Unidos, el fondo negociable de MSCI de acciones peruanas iShares perdía un 10,2%, mientras que los papeles de las mineras Buenaventura, Southern Copper Corp y Hochschild, todas con fuertes intereses en el país andino, cedían entre un 8% y un 10%.

Analistas esperan que la volatilidad continúe en el corto plazo hasta que el nuevo gobierno consiga despejar las dudas sobre su programa y su equipo económico.

Los datos oficiales electorales mostraban que Humala obtenía un 51,27% de los votos y Fujimori un 48,72% con el 88,37% de las actas de sufragios contabilizadas.